创新推介服务为中新大东方股权转让 增值2336亿元

2015年9月18日，中新大东方人寿保险有限公司（以下简称中新大东方）50%股权在重庆联合产权交易所（以下简称重庆联交所）历经近5个小时721次网络报价，最终以3939亿元成交，增值2336亿元，创下了重庆市国有企业股权转让增值额新高，成为中国产权行业国有企业股权转让增值额较高的项目之一。

一、项目简况

中新大东方是中外合资企业，2006年在重庆注册成立，注册资本10亿元人民币，由重庆市城市建设投资（集团）有限公司、重庆市地产集团、大东方人寿保险有限公司（外资企业）及重庆财信企业集团（民营企业）分别持股25%。

随着保险行业竞争日趋激烈，中新大东方逐渐陷入发展瓶颈。2014年9月，中新大东方为扩大经营规模拟通过重庆联交所进行增资。在正式挂牌前，重庆联交所主动开展推介服务，为中新大东方对接了大量的投资方。虽然中新大东方最终没有进行增资，但前期的推介服务为此次股权转让的大幅增资创造了重要条件。

二、交易概况

重庆联交所在接到项目资料后，建立了项目经理每周与转让方电话、上门拜访的常态化联系机制，及时了解项目的最新进展，详细记录重点事项。重庆联交所高度重视中新大东方股权转让项目，组织精干的工作团队，从公告挂牌、市场推介、组织报名到网络竞价做了大量工作，做到了市场发动精准高效、交易流程严谨合规、交易环节真实留痕、投资人信息严格保密。在一个多月的交易过程中，项目组在对企业情况及行业发展趋势进行深入分析的基础上，形成了上万字的推介资料；通过中国证券报、和讯网、环球财经等10多家有影响力的专业媒体，以及集团门户网站、微信平台等互联网渠道联合发布资讯；对北、上、广、深等发达地区的上百家央企及大型民营企业进行了定向推介，最终创下了3939亿元的成交价，实现了2336亿元的增值。

三、服务创新

本次股权转让中，重庆联交所化被动为主动，开展了积极主动的推介，不再局限于旧有的推介方式，而是以“互联网+”的新推介模式结合定向推介，力求做到推介精准有力，吸引有效投资人。针对2015年互联网金融异军突起，各种金融牌照获取难度增大，相应的价格也水涨船高，特别是对于部分传统行业企业，金融牌照更是价值千金这一情况，重庆联交所主动开展精准推介，向多家传统行业企业推介该项目，重点推介保险牌照的前景和价值。

挂牌期间，重庆联交所接收全国各地电话咨询及现场咨询高达50余次。30多家央企和大型企业反馈投资意愿，重庆联交所各级人员持续与其中20多家投资方积极对接，征集到中信国安集团有限公司、恒大地产（南昌）有限公司、四川大地实业集团有限公司和龙光基业集团有限公司参与最终竞价。中新大东方项目网络竞价会于2015年9月18日15点开始，一直持续到19点45分，历时4小时45分钟，累计报价721次，竞价激烈程度在大额股权交易项目中非常罕见。最终，恒大地产集团（南昌）有限公司以3939亿元竞得中新大东方50%股权，比挂牌价1603亿元增值2336亿元，比股权对应净资产299亿元增值364亿元，溢价132倍。

四、项目启示

重庆联交所作为重庆市国有产权阳光交易平台，在重庆市委、市政府的坚强领导和重庆市国资委的正确指导下，开展积极主动的推介服务，创新推介模式，通过专业的市场推介、规范的交易组织和高效的网络竞价，坚持“立足重庆、辐射中西部、服务全国”的发展理念，打破地域限制，为探索国有产权公开、公平、公正交易，实现国有资产保值增值，助推国有经济结构调整、转型升级做出了应有的贡献。